多数中小企业是劳动密集型企业，处于技术和市场相对比较成熟的行业中，它们之间的竞争，往往取决于一些特定的经销渠道(比如与特定大企业之间的供货关系)、专有技术，这些竞争优势所依托的资本和技术门槛较低，一旦公开，很容易被竞争对手复制或模仿。从这个意义上说，中小企业信息不透明是其保持竞争优势的重要条件，而也正是这种信息不透明给企业的融资带来困难。
2.32 企业过多关注控制权
从公司治理的角度来看，多数中小企业由家族拥有或者由单个商人拥有，这就带来了公司治理差，透明度低的缺点。全国工商联的一项调查发现8%的企业为家族化管理。小企业主并不是按照传统的以最优资本结构为目标的方式进行融资，而是倾向于那些能将企业控制权干预程度最小化的融资方式。对于中小企业主而言，为了使控制权不会受到太大影响，保持控制权基础上的股权，中小企业在依赖自身资金积累的同时，更多会优先选择向亲友、商业信用融资。公开上市和债权融资除进入门槛高外，还存在不愿接受信息披露，担心控制权稀释的因素。
2.33 普遍缺乏抵押物
从资产结构上看中小企业普遍缺少抵押品，实物资产少且一般流动性差，最大的障碍就是中小企业在申请贷款时无力提供必要的抵押品。鉴于包括中国在内的绝大部分发展中国家，不动产几乎是实践中唯一被银行等贷款机构认可的抵押物，中国目前仍然实行土地国家所有与集体所有的制度，导致很多私有企业并不拥有可用做抵押的土地使用权或房屋建筑。
2.34 资金需求波动大
对中小企业而言，外部环境对企业经营影响大，企业对资金的需求具有明显的季节或临时性，这种一次性量小、频率高资金需求特点，导致融资复杂性加大，融资的成本和代价高，因而强调资金的“有效服务”。而我国银行主要提供的是流动资金以及固定资产更新资金，而很少提供长期信贷。同时国有商业很行的垄
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断地位、信贷决策程序的限制都使得其不可能对中小企业提供所要求的金融支持。
3 我国中小企业融资难成因分析
3.1 中小企业融资难外在原因
3.1.1 缺少扶持中小企业发展的政策体系
一直以来，我国的金融机构都难以向中小企业提供其所需的金融服务，这是由于我国金融体制始终保持以国有经济为导向，而现行的融资体制也主要是为了适应国有企业外源融资需要而建立的，这种在信贷决策上偏离商业原则的金融体制使中小企业在外部融资时面临诸多困难。从我国目前的银行组织体系来看，为中小企业融资服务的政策性银行少之又少，除城市商业银行明确规定为中小企业服务外，其他国有银行在扶持中小企业方面都没有硬性的规定。
3.1.2 缺乏健全的担保体系
目前，我国银行在对中小企业的贷款一般采用的都是抵押贷款的方式，但由于中小企业的资产结构特点决定了其无法提供合适的抵押资产，同时对于抗风险能力不高的中小企业又很难找到合适的担保机构。很多中小企业迫于对资金的需求不得不采用民间自发的“你贷款我担保，我贷款你担保”形式。然而这种贷款的方式存在信用风险非常大，担保的金额少的缺陷，并不能满足企业对资金的需求。政府方面，在对建设扶植中小企业的贷款担保或保险制度的支持力度不够，缺乏对中小企业贷款的优惠措施，导致中小企业为了得到资金要付出更多的成本。
3.1.3 信息不对称阻碍中小企业融资
信息不对称是形成中小企业融资难的主要成因之一。如果把企业向金融机构贷款看成是一种金融交易，我们不难了解到，这种交易是以信用为基础的资金的所有权和使用权暂时性的转移，决定这项转移能否成功的键在于出资者对资金需求者的了解包括信用等级、经营能力和盈利能力等信息的掌握情况。因此，交易双方所掌握的信息及信息的对称性是交易能否取得成功的关键所在。
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3.1.4 法律法规与管理机构不健全
长久以来，我国相关部门对中小企业的金融支持不够重视，在制定中小企业各项法规、合理设置管理机构等方面都不完善。目前为止，还没有一部完整的有关中小企业的法律法规，尤其相关于如何有效融资的法规还是一项空白，法律法规还不能很好的为中小企业发展、保障中小企业融资顺畅提供有效服务。此外，我国现有的中小企业管理机构，在负责中小企业政策的制定和实施方面还不够完备。
3.2 中小企业融资难内在原因
3.2.1 经营管理不规范
中小企业经营规模相对小，组织结构变动快，形式各种各样，加上经营活动的透明度差、财务信息真实性和公开性差、信息披露机制不健全等因素，导致了企业与银行及其他金融机构间存在严重的信息不对称。借款人对自身的风险情况掌握的往往要比贷款人全面，但由于种种原因借款人有可能不严格履行告知义务，或者由于其他原因使贷款人无法掌握全面信息，误导贷款人，使其无法做出决策。
3.2.2企业自身信用缺失
由中国人民银行公布的报告可知，产生中小企业贷款难的原因之一是企业自身诚信度偏低，信用等级差，社会信用状况不佳。中小企业特别是小企业生存期短，拖欠银行债务很严重，出现了到期无法偿还贷款现象，这严重制约了银行对中小企业贷款的热情和积极性。在中国工商银行评定信用等级的中小企业中，信用等级在A以上者只占16.2%，在ＢＢＢ及以下的占83.8%。这严重制约了中小企业的外部融资。现代社会经济生活中不讲信用、无视信用、破坏信用的现象危害着整个国民经济的正常运行，也大大增加了信用担保机构和银行的经营风险和信用风险。对于中小企业外部融资可以说是一个致命性的打击，严重影响了中小企业的长足发展。
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3.2.3中小企业自身经营风险很高
在竞争性比较强的行业中小企业所占的比例最大。目前中小企业的突出特点就是规模偏小，产品的技术水平含量很低。大多数中小企业处于粗放式的发展阶段，资源浪费现象比较严重。此外，中小企业的经营者自身的素质不高导致了中小企业的管理存在一系列的问题。企业资产规模、经营者素质、融资能力制约了这些中小企业发展，导致了这些中小企业的经营存在不确定性。以上的原因导致了银行不倾向于中小企业，银行在选择中小企业客户时都比较谨慎，为中小企业融资带来一定困难。
3.2.4中小企业抵押式担保能力不足
我国银行为了防范信贷资金风险，基本不对中小企业发放信用贷款，仅发放抵押贷款。现行的不动产抵押担保贷款方式存在许多不合理性，中小企业要获得贷款必须有可靠的担保单位和抵押物，而大部分中小企业生产经营规模小，有限的资金主要用于维持正常运转，设备、厂房投入并不多，不能提供有效的抵押式担保。尤其是一些民营高科技企业在物资方面投入比重很小，很难通过抵押获得所需的贷款额。另外，很多银行在不动产抵押各个环节收费要求较高，并且标准不一致，这就增加企业额外负担。从担保贷款来看，由于中小企业自身资信较差，效益好的单位不愿意为其担保，而一般企业的担保又得不到银行认可，从而导致银行对中小企业贷款抵押率较低，使得中小企业通过抵押实际得到的贷款数额相对较小。
4 解决我国中小企业融资困境的对策
4.1发展和完善金融机构体系
我国现在实行的投资、融资体系，其结构存在着明显的缺陷，缺少专门面向中小企业的融资服务体系就是其表现之一。与西方发达国家相比，我国中小企业的融资仍然长期倚重于银行信贷这一主渠道。而西方的发达国家，在近二十年来不断增长为中小企业所提供的各种金融服务。如各式专门的金融机构与准金融机构，间接地为中小企业提供金融服务；又如资本市场上的各种板块，便利了中小企业的直接融资。
然而，近年来我国的中小金融机构由于整合而数量减少。所以想要从根本上解决或缓解目前我国中小企业的融资困难问题，就要建立和完善中小金融机构体
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