xxxxxxxxxxx毕业设计（论文） 2 我国中小企业融资存在的问题分析
中小企业大多数属于科技含量低的劳动密集型企业，无法利用风险投资来缓解外源性资本缺口。
4.民间借贷
由于国有银行和其它金融机构无法满足中小企业的融资要求，许多中小企业在发展过程中不得不从非正式的金融市场上寻找融资渠道。然而，民间借贷虽然可以在一定程度上满足企业临时性资金需求，但此类资金利率往往大大高于银行利率成本较高，并且到期偿付本息时，刚性较强，财务风险很大，临时解燃眉之急还可以，但毕竟不是合法的融资渠道，不能作为长久之计。
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xxxxxxxxxxx毕业设计（论文） 3 我国中小企业融资难成因分析
3我国中小企业融资难成因分析
3.1企业自身素质有待提高
3.1.1中小企业规模小，抗风险能力弱，经营风险较高
企业规模较小，抗风险能力较弱。从目前总体上看，中小企业规模较小、多集中在竞争性领域，生产技术水平落后、产品科技含量较低，仍然处于一个较低层次，相当一部分小企业没有自己的拳头产品，依靠大企业来料加工维持经营，有的小企业在产品研发和市场开拓上投入不足，产品生产周期较短，经营行为短期化，市场竞争力不稳定，其生产经营存在较大的风险。中小企业自身的这些特点决定了经营上较大的不确定性，具有很高的出生率和死亡率。我国的中小企业脱胎于计划经济，在短缺经济的背景下发展，因此产业结构不合理，存在大量的低水平的重复建设，企业的经营风险相对美国显得更高。上世纪中后期市场超额需求旺盛，中小企业还能在持续高速扩张的市场中获得高额利润，但随着中国的市场经济的逐步发展和产业步入成熟期，扩张速度放缓，大多数中小企业经营管理水平低、生产技术落后和员工素质差的弱点开始凸现出来，加大了企业的经营风险，这些客观因素致使我国中小企业的破产率较高。正由于中小企业具有较高的破产率，对中小企业贷款的风险必然高于对大型企业发放贷款，这势必导致其信用等级的下降，影响中小企业的融资。
3.1.2中小企业财务管理不规范，不利于银行对企业资金的监管
由于中小企业管理者水平低，缺乏战略经营思想，企业财务决策带有短期行为的倾向，所提的折旧不能满足设备的维修保养和更新改造的需要，分配利润较多，留用利润较少，造成自我积累不足，无法满足企业资金需要。同时企业财务制度不健全，没有合格的财务专业人员，缺乏详细的资产负债与其他财务信息，财务报表过于简单并缺乏可靠性，使银行无法及时有效地通过对财务报表的分析掌握企业的资金状况。加之中小企业相互之间的贸易往来大多采用现金交易的方式，没有相关凭证，这就进一步加大了银行对企业资金监管的难度。
3.1.3中小企业缺乏可用于抵押担保的优质资产
当前商业银行为降低风险，一般要求企业以优质固定资产作为抵押，而我国的大
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多数中小企业可用于抵押的资产有限，部分乡镇企业还存在部分资产产权不明晰的问题，因此中小企业很难符合银行抵押贷款的条件。至于担保，目前各商业银行规定只有信用等级在A级以上的企业方可提供担保，而符合担保条件的中小企业很少，使中小企业无法相互担保，只能寻求大企业的担保，增加了中小企业取得贷款的困难。而且，随市场经济的逐步发展，大部分企业风险意识和法律意识都在增强，一般不愿为不熟悉或经营我国中小企业金融支持问题研究状况不佳的中小企业进行担保，即使担保往往也要收取较高的费用，加大了中小企业融资的成本。
3.1.4部分中小企业的信用观念淡薄，逃废银行债务的现象屡禁不止
中小企业和银行之间的信息不对称使银行无法有效监督中小企业的资金使用状况，中小企业通过制造虚假的交易合同、资产证明等骗取大量的银行贷款，再以不规范的资产评估、资本运作、改制、破产等手段逃废银行债务，给商业银行造成了巨大的损失，使各商业银行不愿轻易对中小企业发放贷款。如北京市某国有商业银行，在与其有贷款关系并进行了改制的94户中小企业中，有近半的企业借机逃废银行债务，共涉及本息94671万元。商业银行投放中小企业的信贷资产流失严重，不仅危害金融安全，也恶化了社会信用环境，加大了中小企业信贷融资的困难。
3.2政府支持力度不足
一个企业的发展，除了自身的努力与创新外，获得本国政府的支持与扶持也是一个不可少的外动力。由于企业发展与城市建设和人民生活密不可分，因此，政府政策的导向对企业的发展有着相当大的影响。比照国际经验，许多国家对中小企业融资都采取各种优惠政策进行扶持，并有相应机构对中小企业贷款担保、保险。与其他国家相比，我国目前这方面的机制尚不健全，缺乏专门为中小企业贷款服务、担保的机构，社会化服务体系尚未形成。各国的经验证明，中小企业的健康发展，不但需要政府、金融、财政等方面的政策扶持，也需要社会中介组织从教育培训、管理咨询、市场营销、技术开发和法律支援等方面提供中介支持。我国的社会中介机构发展较晚，且较少对企业特别是中小企业直接开放；新成立的一些商业性较强的中介机构，服务收费高昂，中小企业难以承受。但冰冻三尺，非一日之寒，政治、经济体制中的对中小企业的偏见仍然存在，对发展中小企业的重要性认识不充分，制约了中小企业的发展。
目前国内市场经济体制尚不完善，地方政府的协调职能发挥尚不到位，从某种
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程度上束缚了中小企业融资能力。第一，国家对中小企业融资的支持力度不够。国家对国有大中型企业和企业集团逐步制定和实施了不少扶持政策，使其融资问题已经在不同程度上得到了解决，但在支持中小企业发展方面却尚未形成足够的重视，缺乏配套的专门为其提供服务的优惠政策。不仅如此，现行金融体系还对中小金融机构和民间金融的活动作了过分严格的控制，导致中小企业融资渠道狭窄。第二，缺乏统一的中小企业的管理机构。由于中小企业自身发展状况及发展趋势的要求，政府应对中小企业的发展给予特别的扶持，其中最为迫切的一个环节就是建立一个统一的专门机构来对中小企业进行管理。实施政府的相关政策主张，这也是西方发达国家在支持中小企业发展进程中所取得的基木成功经验。而在我国，现行的管理模式是按所有制及部门组成的“条块分割”的管理模式，有关中小企业机构设置重叠，职能重复，政出多门。
因此，我国政府应当根据我国的实际情况和不断变化的国际局势制定操作性更强的政策措施。如由政府建立相应的扶持基金；又如调整税收政策，对中小企业进行税收优惠、整顿不合理收费现象；实行相应的社会经济改革。总之，只有在政府的扶持与共同努力下，才能够为中小企业的发展提供良好的环境，从而带动整个社会经济的发展。
3.2.1政府对中小企业的重要性认识不足
回顾我国中小企业的发展历史，由于盲目跟随苏联模式，在相当长一段时间内对城镇集体小企业采取了限制的措施，将其当作资本主义的尾巴割掉。直到十一届三中全会后，我国的经济体制逐渐由计划经济向社会主义市场经济过渡，中小企业在此期间才获得了前所未有的大发展。随着我国社会主义市场经济的发展，中小企业在保证国民经济持续、健康、稳定发展中的作用越来越重要，并承担着缓解就业压力推动经济发展的重任。但他们的贡献与所得到的关注并不成正比，相对于国有大型企业来讲他们一直受到冷落，并在融资困境的夹缝中艰难成长。
我国政府将中小企业的作用局限于解决失业，未能认识到中小企业是完善市场经济、促进充分竞争、活跃市场气氛等重要作用，因此我国对中小企业的政策缺乏连续性，不能始终如一地支持中小企业发展。
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